📈 최근 뉴욕 증시에서 팔란티어 주가가 다시 급등했습니다. 4일(현지시간) 장 마감 후 예정된 2025년 2분기 실적 발표를 앞두고 투자자 기대가 고조되고 있기 때문입니다.
팔란티어 테크놀로지스(티커: PLTR)는 AI 데이터 분석 플랫폼 기업으로, 정부·국방 분야뿐 아니라 민간 영역에서도 빠르게 점유율을 넓히고 있습니다. 실적 기대감은 ‘AIP(Artificial Intelligence Platform)’ 수주 확대가 주된 배경입니다.
시장 컨센서스에 따르면 2분기 매출은 전년 동기 대비 38% 증가한 9억3,900만 달러, 주당순이익(EPS)은 0.14달러가 예상됩니다. 모건스탠리, 뱅크오브아메리카 등 주요 증권사는 ‘시장 예상치 상회 가능성’을 공통적으로 언급했습니다.
“AI 수요 확대와 고확장성 소프트웨어 모델이 결합돼 팔란티어 실적은 이번에도 서프라이즈를 기록할 공산이 크다.” – 월가 애널리스트 노트 중
실적 기대감이 반영되며 팔란티어 주가는 최근 한 달간 18% 올랐고, 연초 대비 상승률은 110%를 넘어섰습니다. 이는 같은 기간 S&P500 상승률의 네 배에 달하는 수치입니다.
그러나 밸류에이션 부담도 만만치 않습니다. 현재 주가수익비율(PER)이 2025E 기준 250배에 이르러, “가격이 이미 미래를 상당 부분 선반영했다”는 지적도 나옵니다.
관건은 ‘가이던스’입니다. 회사가 제시할 연간 매출 전망이 상향 조정된다면 랠리는 이어질 것이고, 보수적 전망이 나오면 단기 차익 실현 매물이 쏟아질 수 있습니다.
기술적 분석 관점에서 24달러 부근은 지난해 12월 고점과 맞물린 강력한 저항선입니다. 거래량이 동반 상승한다면 돌파 가능성이 크지만, 실패 시 20달러 대 초반까지 조정이 열려 있습니다.
한편 국방부·CIA·NATO 등과 맺은 장기 계약은 현금흐름을 안정화하는 역할을 해왔습니다. 여기에 헬스케어·제조·금융 등 민간 부문 매출 비중이 48%까지 확대돼 성장 엔진이 다변화되고 있습니다.
월가 32개 증권사 중 ‘매수’ 의견은 15곳, ‘보유’ 12곳, ‘매도’ 5곳으로 집계됐습니다. 목표주가 중앙값은 27달러로, 현 주가 대비 12% 추가 상승 여력이 있다는 평가입니다.
옵션 시장도 뜨겁습니다. 실적 발표 전후 만기 콜옵션의 IV(내재 변동성)은 평소 대비 1.7배 높아, 팔란티어 주가가 단기간 큰 폭으로 움직일 가능성을 시사합니다.
투자 리스크로는 ① 거품 논란, ② 미국 정부 예산 축소 가능성, ③ 경쟁사의 AI 플랫폼 출현이 대표적입니다. 특히 MS 애저, 구글 클라우드가 제공하는 데이터 분석 툴과의 경쟁 심화는 중장기 관전 포인트입니다.
출처: Unsplash
국내 투자자의 경우, 한국 증권사 해외주식 계좌를 통해 PLTR를 실시간으로 매매할 수 있습니다. 또한 환율 변동성이 수익률에 영향을 미치므로 달러 헤지 전략을 병행하는 것이 유리합니다.
팔란티어는 작년부터 아시아·태평양 지역 영업 조직을 강화하며 일본·호주 정부 프로젝트에 참여하고 있습니다. 한국 정부·대기업과의 협업 소식이 전해질 경우 주가 탄력은 더욱 커질 가능성이 있습니다.
결론적으로, 팔란티어 주가는 ‘AI 최대 수혜주’라는 타이틀을 입증하듯 높은 모멘텀을 보여주고 있습니다. 다만 고평가 논란과 경쟁 구도 변화에 유의하며 비중을 조절하는 ‘분할 매수·분할 매도’ 전략이 바람직해 보입니다.
오는 5일 새벽(한국시간) 공개될 실적 컨퍼런스콜에서 알렉스 카프 CEO가 제시할 성장 로드맵이 향후 6개월간 주가 방향을 결정짓는 핵심 변수로 떠오르고 있습니다. 투자자들은 새벽 시간대를 감안해 미리 알람을 설정해 두는 것이 좋겠습니다. ⏰
